เทคนิคการเล่นด้วยอินดิเคเตอร์ ADX (Average Directional Index) Part 1
เป็นที่ทราบกันดีว่าการวิเคราะห์ทิศทางราคานั้นถูกแบ่งออกเป็น 2 ประเภทหลักๆ คือ การวิเคราะห์ทางพื้นฐาน (Fundamental) และ การวิเคราะห์ทางเทคนิค (Technical) ในส่วนของการวิเคราะห์ทางเทคนิคนั้น เราจะพบว่ามี อินดิเคเตอร์ มากมายถูกนำมาประยุกต์ใช้เพื่อหาแนวโน้มหรือทิศทางของราคา หนึ่งในอินดิเคเตอร์ที่มีประโยชน์มากแต่กลับไม่ค่อยได้รับความนิยมเท่าไรนั้น คืออินดิเคเตอร์ที่มีชื่อว่า ADX (Average Directional Index) ADX นั้นถูกคิดค้นขึ้น นาย J. Welles Wilder ผู้ซึ่งคิดค้นอินดิเคเตอร์ทางเทคนิคมากมาย เช่น ATR (Average True Range), Parabolic SAR และ RSI (Relative Strength Index) อินดิเคเตอร์สามชนิดข้างต้นจัดว่าเป็นอินดิเคเตอร์ที่นักลงทุนคุ้นเคยและได้รับการพูดถึงในวงกว้าง ผิดกับ ADX ที่ไม่ค่อยมีใครพูดถึงมากนัก ฉะนั้นในบทความนี้ เราจะมาทำความรู้จักกับวิธีการใช้งานของ ADX กัน
ADX ไม่เหมือนกับอินดิเคเตอร์ทั่วไป
ADX (Average Directional Index) เป็นอินดิเคเตอร์ที่ค่อนข้างแตกต่างจากอินดิเคเตอร์ตัวอื่น ซึ่ง ปกติแล้วการปรับตัวเพิ่มขึ้นหรือลดลงของอินดิเคเตอร์นั้นมักจะไปใช้ทิศทางเดียวกันกับราคา ยกตัวอย่างเช่น การปรับตัวหรือเคลื่อนไหวของ Stochastic ซึ่งจะเคลื่อนไหวตามราคาที่เพิ่มขึ้นหรือลดลง กล่าวคือ เมื่อราคาปรับตัวเพิ่มขึ้น เส้นกราฟของ Stochastic ก็จะปรับตัวเพิ่มขึ้นตาม และเมื่อราคาปรับตัวลดลง เส้นกราฟของ Stochastic ก็ปรับตัวลดลงตาม ซึ่งเหตุการณ์ดังกล่าวคือสิ่งที่พบเห็นได้จากการใช้อินดิเคเตอร์ทั่วไป แต่ไม่ใช่กับ ADX
รูปที่ 1 แสดงการปรับตัวตามราคาของ Stochastic
เมื่อราคาปรับตัวเพิ่มขึ้น Stochastic ปรับตัวเพิ่มขึ้นตาม
และเมื่อราคาปรับตัวลดลง Stochastic ปรับตัวลดลงตาม
ถ้าอย่างนั้น แล้ว ADX คืออะไร
ADX จัดว่าเป็นอินดิเคเตอร์ที่ใช้วัดความแข็งแรงของแนวโน้ม ไม่ได้ใช้ในการพยากรณ์ทิศทางราคาขึ้นหรือลง นั่นคือ เมื่อ ADX แสดงค่าที่สูงขึ้น ไม่ได้หมายถึงว่า ทิศทางราคาจะเพิ่มสูงขึ้นแต่อย่างใด แต่เป็นการบอกว่า แนวโน้มของราคาจะยังคงเป็นไปในทิศทางเดียวกับที่เป็นอยู่ ขอเน้นย้ำอีกครั้งว่า ADX ไม่ได้ปรับตัวขึ้นลงตามราคาแบบอินดิเคเตอร์ทั่วไป แต่เป็นตัวชี้วัดความแข็งแรงของแนวโน้ม หากแนวโน้มมีความแข็งแรงมากขึ้น ADX จะปรับตัวสูงขึ้นตาม และหากแนวโน้มอ่อนแรงลง ADX จะปรับตัวลดลง
รูปที่ 2 ADX ในแนวโน้มขาขึ้น
รูปที่ 3 ADX ในแนวโน้มขาลง
จากรูปที่ 2 ราคาอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น (ในที่นี้พิจารณาแนวโน้มจากการที่ราคาอยู่เหนือเส้น moving average 50) จะเห็นว่า ADX ปรับตัวสูงขึ้นเช่นเดียวกับราคาที่ปรับตัวสูงขึ้น(เส้นสีเขียว) และ ADX ปรับตัวลดต่ำลงเมื่อราคาปรับตัวลดลง(เส้นสีแดง) และจากรูปที่ 3 ราคาอยู่ในแนวโน้มขาลง (ราคาอยู่ต่ำเส้น moving average 50) จะเห็นว่า ADX ปรับตัวสูงขึ้นในขณะที่ราคาปรับตัวลดลง (เส้นสีเขียว)ซึ่งการที่ ADX ปรับตัวสูงขึ้นนี้แสดงให้เห็นว่าแนวโน้มขาลงของราคามีความแข็งแรงมากขึ้น ต่อมาเมื่อราคามีการรีบาวน์หรือเกิดแรงต้านของราคาขึ้น ADX จึงมีค่าลดลง (เส้นสีแดง) เนื่องจากแนวโน้มขาลงของราคาเริ่มอ่อนแรงลง
นักลงทุนสามารถนำเอาความรู้ความเข้าใจที่ได้จาก ADX มาสร้างเป็นกลยุทธ์การลงทุนที่ง่ายๆดังนี้
1. Trading long เมื่อราคาอยู่ในแนวโน้มขาขึ้นและ ADX ปรับตัวเพิ่มขึ้น
2. Trading short เมื่อราคาอยู่ในแนวโน้มขาลงและ ADX ปรับตัวเพิ่มขึ้น
3. ในกรณีที่ ADX ยังมีค่าอยู่ในช่วงกึ่งกลาง แปลว่าแนวโน้มทิศทางของราคายังไม่มีความแข็งแรงและแน่นอน ยังไม่ควรเข้าซื้อขาย ยกเว้นว่ามีการยืนยันแนวโน้มจากอินดิเคเตอร์ตัวอื่นที่เชื่อถือได้
เนื่องจาก ADX เป็นตัวยืนยันความแข็งแรงของแนวโน้ม การที่ ADX ยังคงปรับตัวเพิ่มขึ้นอยู่เป็นยืนยันว่าแนวโน้มในทิศทางของราคาที่เกิดขึ้นยังคงแข็งแรงอยู่ ทำให้โอกาสประสบความสำเร็จในการซื้อขายตามแนวโน้มขณะที่ ADX ปรับตัวเพิ่มขึ้นอยู่นั้นมีมากกว่าการซื้อขายตามแนวโน้มขณะที่ ADX ปรับตัวลดลง
ทีมงาน www. .com
